止晉鵬VP 2016-05-12

一、財務狀況變動表的編制

它是反映企業在年度內流動資產的來源和運用情況及各項流動資金的增加或減少情況。本表的特點是： 表左方反映流動資金的來源和運用情況；右方反映各項流動資產和流動負債的增減情況。 1。本年利潤專案，反映企業年度內實現的利潤（如為虧損用-號表示）。

2。固定資產折舊專案，反映企業年度內累計提取的折舊。

3。無形資產、遞延資產攤銷專案，反映企業年度內累計攤入成本、費用的無形資產以及開辦費、其他長期待攤費用等遞延資產價值。

4。固定資產盤虧專案，反映企業經批准在營業外支出列支的固定資產盤虧減去盤盈的淨損失。 5。清理固定資產損失專案，反映企業年度內由於出售固定資產和固定資產報廢、毀損發生的淨損失。

6。小計數字是以上1至5項的相加合計數。 上述為流動資金來源中屬不減少企業流動資金的費用和損失的本年利潤中的流動資金。

7。其他來源指利潤以外的其他可增加流動資金的來源。它包括固定資產清理收入、增加長期負債等。

8。固定資產清理收入指企業年度內清理固定資產發生的變價收入、出售固定資產的價款收入以及因固定資產損失而向過失人或保險公司收回的賠償款扣除清理費用後的淨額。

9。增加長期負債專案，反映企業年度內長期負債累計增加數。

10。收回長期投資專案，反映企業年度內收回的長期投資累計數。

11。對外投資轉出固定資產專案和對外投資轉出無形資產專案，分別反映年度內用固定資產、無形資產對外投資累計數。

12。資本淨增加額專案，反映企業年度內追加的資本累計數。包括追加的股本、超面額發行股票溢價以及提取的公積金和公益金。企業按照規定程式經批准減少註冊資本而發還股款收購股票應自本專案內扣除。

13。流動資金來源合計數是由6+7項的合計數。

14。應交所得稅專案，反映企業年度內應交納的所得稅。

15。提取盈餘公積金指企業按規定比例從稅後利潤提取的公積金。企業提取的公益金也在此科目下核算。

16。已分配股利專案，反映企業年度內已分配的股利累計數。

17。利潤分配小計是14至16項之和。

18。購建固定資產和在建工程淨增加額專案，反映企業年度內增加固定資產淨值和建造固定資產而支出的資金累計數。

19。增加無形資產、遞延資產及其他資產專案，反映企業年度的無形資產、遞延資產及其他資產增加累計數。

20。償還長期負債指企業已償還的長期負債額。

21。增加長期投資指企業本年度長期投資的增加額。

22。其它運用小計指18至21項的合計數。

23。流動資金運用合計指17+21項的合計數。

24。流動資金增加淨額即是13-23項的差，也就是流動資金來源合計減去流動資金運用合計的淨值。 此外，對那些不涉及營運資金的變化但屬於企業重大理財活動的業務，也應當在財務狀況變動表中予以列示。

二、財務狀況變動表的作用

對財務狀況變動表的分析，可以從下列幾方面進行： 從財務狀況變動表的右半部分，可以瞭解企業經過一個會計期間的經營活動後營運資金的變動結果及其分佈，從而確定該企業的營運資金狀況是惡化了還是好轉了。例如，1994年度某企業的營運資金，年末比年初淨增加1 036。1萬元。這對所有者權益（期末）為3 396。1萬元，資產總額為4 121萬元（期末）的企業來講，是一個比較大的營運資金狀況好轉的跡象。

一般而言，企業保持適應規模的貨幣資金有利於保持其營運資金狀況處於較好的狀態，但如果貨幣資金過多，則應進行具體分析：如果是因為季節性、臨時性的原因導致的貨幣資金餘額較多，則屬正常；但如果是由於企業對貨幣資金運用不當所致則企業應從加強財務管理方面多下功夫。 從財務狀況變動表的左方，可以分析企業當期營運資金的增加（來源）因素及其使用方向。

其中，營運資金來源中，經營活動提供的營運資金（以本年淨利潤為基礎進行的調整）反映了企業經營活動對營運資金的貢獻。在企業處於正常的經營狀態下，這部分營運資金來源應占總營運資金來源的相當大的比重。企業的理財活動對營運資金的貢獻則體現在其他來源中。在企業的初建和經營活動開始初期，這部分來源應構成營運資金來源的較大比重。

此外，其他資源還在一定程度上反映了企業經營者的理財能力與財務風險，這部分來源越多，企業經營者的理財能力相對越強，同時，企業的財務風險也相應加大。 至於營運資金運用，則反映了企業當期的營運資金使用方向，其中，利潤分配反映了企業在利潤分配方面對營運資金支出規模的影響，其他運用則主要反映了企業的投資活動對營運資金的運用。企業在這方面運用的增加，在一定程度上可以反映企業的後勁及發展方向。 當然，對財務狀況變動表的分析，除對其本身進行分析外，還應結合資產負債表、損益表及其它會計資料進行。

如何分析現金流量表

一個公司是否有足夠的現金流入是至關重要的，這不僅關係到其支付股利、償還債務的能力，還關係到公司的生存和發展。因此，投資者、債權人在關心上市公司的每股淨資產、每股淨收益率等資本增值和盈利能力指標時，對公司的支付、償債能力也應予以關注。

在其它財務報表中，投資者只能掌握企業現金的靜態情況，而現金流量表是從各種活動引起的現金流量的變化及各種活動引起的現金流量佔企業現金流量總額的比重等方面去分析的，它反映了企業現金流動的動態情況。因此，投資者在研究現金流量表時，與其他財務報表結合起來分析，就會更加全面的瞭解這一企業。

一、現金流量表中的現金的含義

閱讀現金流量表，首先應瞭解現金的概念。現金流量表中的現金是指庫存現金、可以隨時用於支付的存款和現金等價物。庫存現金，可以隨時用於支付的存款，一般就是資產負債表上貨幣資金專案的內容。準確地說，則還應剔除那些不能隨時動用的存款，如保證金專項存款等。現金等價物是指在資產負債表上短期投資專案中符合以下條件的投資： 1、持有的期限短： 2、流動性強： 3、易於轉換為已知金額的現金： 4、價值變動風險很小。

在我國，現金等價物通常是指從購入日至到期日在3個月或3個月以內能轉換為已知現金金額的債券投資。例如，公司在編制1998年中期現金流量表時，對於1998年6月1日購入1995年8月1日發行的期限為3年的國債，因購買時還有兩個月到期，故該項短期投資可視為現金等價物。

現金流量表主要由三部分組成，分別反映企業在經營活動、投資活動和籌資活動中產生的現金流量。每一種活動產生的現金流量又分別揭示流入、流出總額，使會計資訊更具明晰性和有用性。 經營活動產生的現金流量，包括購銷商品、提供和接受勞務、經營性租賃、交納稅款、支付勞動報酬、支付經營費用等活動形成的現金流入和流出。

在權責發生制下，這些流入或流出的現金，其對應收入和費用的歸屬期不一定是本會計年度，但是一定是在本會計年度收到或付出。例如收回以前年度銷貨款，預收以後年度銷貨款等。公司的盈利能力是其營銷能力、收現能力、成本控制能力、迴避風險能力等相結合的綜合體。由於商業信用的大量存在，營業收入與現金流入可能存在較大差異，能否真正實現收益，還取決於公司的收現能力。瞭解經營活動產生的現金流量，有助於分析公司的收現能力，從而全面評價其經濟活動成效。 籌資活動產生的現金流量，包括吸收投資、發行股票、分配利潤、發行債券、向銀行貸款、償還債務等收到和付出的現金。

其中，償還利息所支付的現金專案反映公司用現金支付的全部借款利息、債券利息，而不管借款的用途如何，利息的開支渠道如何，不僅包括計入損益的利息支出，而且還包括計入在建工程的利息支出。因此該專案比損益表中的財務費用更能全面地反映公司償付利息的負擔。 投資活動產生的現金流量，主要包括購建和處置固定資產、無形資產等長期資產，以及取得和收回不包括在現金等價物範圍內的各種股權與債權投資等收到和付出的現金。

其中，分得股利或利潤、取得債券利息收入而流入的現金，是以實際收到為準，而不是以權益歸屬或取得收款權為準的。這與利潤表中確認投資收益的標準不同。例如，某上市公司投資的子公司本年度實現淨利潤500萬元。該上市公司擁有其80%的股權，按權益法應確認本年度有投資收益400萬元。但子公司利潤不一定立即分配，而且不可能全部分完（要按規定提取盈餘公積）。如果該子公司當年利潤暫不分配付訖，就沒有相應的現金流入該上市公司。該上市公司當然也就不能在當年的現金流量表中將此項投資收益作為投資活動現金流入反映。 公司投資活動中發生的各項現金流出，往往反映了其為拓展經營所作的努力，可以從中大致瞭解公司的投資方向，一個公司從經營活動、籌資活動中獲得現金是為了今後發展創造條件。現金不流出，是不能為公司帶來經濟效益的。投資活動一般較少發生一次性大量的現金流入，而發生大量現金流出，導致投資活動現金流量淨額出現負數往往是正常的，這是為公司的長遠利益，為以後能有較高的盈利水平和穩定的現金流入打基礎的。當然錯誤的投資決策也會事與願違。所以特別要求投資的專案能如期產生經濟效益和現金流入。

二、現金流量表中經營活動現金流量淨額與利潤表的淨利潤相差的原因

1、影響利潤的事項不一定同時發生現金流入、流出。

有些收入，增加利潤但未發生現金流入。

例如，一家公司本期的營業收入有8億多元，而本期新增應收帳款卻有7億多元，這種增加收入及利潤但未發生現金流入的事項，是造成兩者產生差異的原因之一。

有的上市公司對應收帳款管理存在薄弱環節，未及時做好應收貨款及勞務款項的催收與結算工作，也有的上市公司依靠關聯方交易支撐其經營業績，而關聯方資金又遲遲不到位。這些情況造成的後果，都會在現金流量表中有所體現，甚至使公司經營活動幾乎沒有多少現金流入，但經營總要支付費用、購買物資、交納稅金，發生大量現金流出，從而使經營活動現金流量淨額出現負數，使公司的資金週轉發生困難。應收帳款遲遲不能收回，在一定程度上也暴露了所確認收入的風險問題。

有些成本費用，減少利潤但並未伴隨現金流出。例如，固定資產折舊、無形資產攤銷，只是按權責發生制、配比原則要求將這些資產的取得成本，在使用它們的受益期間合理分攤，並不需要付出現金。

2、由於對現金流量分類的需要。

淨利潤總括反映公司經營、投資及籌資三大活動的財務成果，而現金流量表上則需要分別反映經營、投資及籌資各項活動的現金流量。

例如，支付經營活動借款利息，既減少利潤又發生現金流出，但在現金流量表中將其作為籌資活動中現金流出列示，不作為經營活動現金流出反映。又如，轉讓短期債券投資取得淨收益，既增加利潤又發生現金流入，但在現金流量表中將其作為投資活動中現金流入列示，不作為經營活動現金流入反映。

上述兩點是使經營活動現金流量淨額與淨利潤產生差異的原因，其實也是現金流量表附註中要求披露的內容。利潤表列示了公司一定時期實現的淨利潤，但未揭示其與現金流量的關係，資產負債表提供了公司貨幣資金期末與期初的增減變化，但未揭示其變化的原因。現金流量表如同橋樑溝通了上述兩表的會計資訊，使上市公司的對外會計報表體系進一步完善，向投資者與債權人提供更全面、有用的資訊。

彤彩靜5Q 2019-11-14